AI بالعربي – متابعات
يشهد سوق مكونات الحوسبة العالمي اضطرابًا غير مسبوق، مع تفاقم نقص ذاكرة الوصول العشوائي المستخدمة في تطبيقات الذكاء الاصطناعي. هذا النقص يدفع الأسعار إلى مستويات تاريخية، ويؤثر مباشرة في المستهلكين والشركات على حد سواء.
الطلب على الذكاء الاصطناعي يتجاوز القدرة الإنتاجية
تحتاج جميع أنظمة الحوسبة إلى ذاكرة RAM لتشغيل العمليات المؤقتة، إلا أن الطلب الحالي تجاوز قدرة السوق على التوريد. شبكة “CNBC” تشير إلى أن شركات مثل إنفيديا، وAMD، وجوجل تستحوذ على الحصة الأكبر من الإمدادات المتاحة.
تستخدم هذه الشركات كميات ضخمة من الذاكرة لتشغيل رقائق الذكاء الاصطناعي، ما يجعلها في مقدمة أولويات المصنّعين. هذا الواقع يقلّص المعروض المتاح لبقية القطاعات، بما في ذلك الحواسيب الشخصية.
ثلاث شركات تهيمن على سوق الذاكرة
يسيطر على سوق ذاكرة RAM ثلاث شركات رئيسية، هي مايكرون، وسامسونج إلكترونيكس، وSK هاينكس. تستفيد هذه الشركات من موجة الطلب الحالية، مع تحسّن واضح في الأداء المالي.
قال سوميت سادانا، رئيس قسم الأعمال في مايكرون، خلال معرض CES في لاس فيغاس، إن الطلب على الذاكرة ارتفع بوتيرة تفوق قدرة القطاع بأكمله على التوريد. هذا التصريح يعكس حجم الفجوة بين العرض والطلب.
قفزات حادة في الأرباح وأسعار الأسهم
سجّل سهم مايكرون ارتفاعًا تجاوز 240% خلال عام واحد، فيما تضاعف صافي دخل الشركة ثلاث مرات تقريبًا في الربع الأخير. سامسونج أعلنت بدورها توقعات بمضاعفة أرباحها التشغيلية ثلاث مرات في الفترة نفسها.
أما SK هاينكس، فتدرس إدراج أسهمها في البورصة الأميركية، بعد ضمان بيع كامل طاقتها الإنتاجية من ذاكرة RAM حتى عام 2026. هذا التطور يعكس ثقة المستثمرين باستمرار الطلب.
ارتفاع أسعار DRAM بنسبة غير مسبوقة
توقعت شركة TrendForce أن ترتفع أسعار ذاكرة DRAM بنسبة تتراوح بين 50% و55% خلال الربع الحالي. هذا الارتفاع يُعد الأعلى تاريخيًا وفق توصيف محللي السوق.
قال توم هسو، المحلل في TrendForce، إن السوق لم يشهد سابقًا قفزة سعرية بهذه السرعة وبهذا الحجم. هذه الزيادة تنعكس مباشرة على أسعار الأجهزة الاستهلاكية.
ذاكرة HBM تغيّر معادلة السوق
تعتمد رقائق الذكاء الاصطناعي على ذاكرة متقدمة تُعرف باسم HBM، تتميز بنطاق ترددي عالٍ وقدرة معالجة فائقة. تُحيط هذه الذاكرة بوحدة معالجة الرسومات داخل الرقاقة نفسها.
تستخدم وحدة “Rubin” الجديدة من إنفيديا ما يصل إلى 288 غيغابايت من ذاكرة HBM4 لكل رقاقة. تُدمج هذه الوحدات ضمن أنظمة خوادم ضخمة مخصصة للحوسبة الفائقة.
إنتاج HBM يقلّص المعروض التقليدي
تصنيع وحدة واحدة من ذاكرة HBM يتطلب التخلي عن إنتاج ثلاث وحدات من الذاكرة التقليدية. هذا العامل يقلّص المخزون المتاح لأجهزة المستهلكين.
أوضح سادانا أن هذه النسبة تفرض ضغطًا مباشرًا على السوق غير المخصص للذكاء الاصطناعي. النتيجة هي نقص متزايد وارتفاع مستمر في الأسعار.
شركات الذاكرة تفضّل الخوادم على المستهلكين
يفضّل مصنّعو الذاكرة تلبية طلب الخوادم والحوسبة السحابية، نظرًا لارتفاع هامش الربح واستقرار الطلب. مزودو الخدمات السحابية أقل حساسية للأسعار مقارنة بالمستهلكين.
في ديسمبر الماضي، أعلنت مايكرون تقليص نشاطها الموجه لمجمّعي الحواسيب الشخصية. الشركة أعادت توجيه الإنتاج لصالح رقائق الذكاء الاصطناعي والخوادم.
المستهلكون يواجهون صدمة الأسعار
بدأ تأثير الأزمة يظهر بوضوح في سوق المستهلكين. ارتفعت أسعار وحدات RAM عالية السعة خلال أشهر قليلة فقط.
قال دين بيلر، المؤسس المشارك لشركة Jaws Labs، إنه اشترى ذاكرة بسعة 256 غيغابايت مقابل 300 دولار. بعد أشهر، ارتفع السعر إلى نحو 3000 دولار.
هل يستمر الارتفاع خلال 2026؟
تشير التقديرات إلى استمرار الضغط على سوق الذاكرة خلال العام المقبل. توسّع تطبيقات الذكاء الاصطناعي يعمّق الفجوة بين العرض والطلب.
في ظل هذا المشهد، يبدو أن أسعار RAM لن تعود قريبًا إلى مستوياتها السابقة. الذكاء الاصطناعي يعيد رسم خريطة سوق الذاكرة عالميًا.
